آربیتراژ در فارکس یکی از استراتژی‌های رایج در این بازار و سایر بازارهای مالی است که معمولا تریدرهای حرفه‌ای و موسسات از آن استفاده می‌کنند. آربیتراژ درواقع یک تکنیک برای کسب سود بیشتر با کمترین میزان ریسک ممکن است. به همین جهت خیلی از معامله گرها به دنبال یادگیری و استفاده از آن هستند.
درحقیقت عملکرد آربیتراژ به این صورت است که تریدر از تفاوت قیمت یک دارایی در دو بازار مختلف سود به دست می‌آورد. به این صورت که آن دارایی را در بازاری که با قیمت پایین‌تر ارائه شده خریداری می‌کند و در بازاری که قیمت بالاتری دارد می‌فروشد. برای استفاده از این استراتژی باید دقت زیادی داشته باشید و قیمت‌های غیرواقعی را از قیمت‌های واقعی تشخیص دهید.
در ادامه این مطلب تصمیم داریم اول آربیتراژ در بازار مالی مثل فارکس را تعریف کنیم و به چگونگی استفاده از آن بپردازیم. اگر شما هم مایل هستید درباره این تکنیک بیشتر بدانید حتما تا انتها همراه ما باشید.
آربیتراژ به چه معناست؟
در ابتدا به صورت خلاصه آربیتراژ را تعریف کردیم. آربیتراژ به صورت دقیق‌تر یک روش معامله گری است که تریدر تلاش می‌کند تا از اختلاف نرخ یک دارایی سود به دست آورد. به تریدری که از این روش استفاده می‌کند آربیتراژور یا آربیتراژگر می‌گویند. تریدر در این روش یک دارایی را در یک بازار که قیمت پایین‌تری دارد می‌خرند و در بازار مرتبط دیگر که قیمت آن دارایی بالاتر است، می‌فروشند. این عمل به آنها این امکان را می‌دهد که از اختلاف نرخ این دارایی در دو بازار سود کسب کنند.
به عنوان مثال فرض کنید قیمت سهام یک شرکت در یک بازار بورس با قیمت پایین‌تری نسبت به یک بازار بورس دیگر معامله می‌شود. طبیعتا نباید چنین اتافاقی بی‌افتد زیرا سهام مروبط به یک شرکت است و باید قیمت ثابتی داشته باشد اما چون همه بازارها در حالت کارایی کامل نیستند، قیمت این سهام در دو بازار ممکن است متفاوت باشد. تریدری که این اختلاف قیمت را می‌بیند می‌تواند سهم را در بازار ارزان‌تر خریداری کرده و در بازار گران‌تر آن را بفروشد.
انجام معاملات آربیتراژ در فارکس امکان پذیر است؟
آربیتراژ در معنای کلی را توضیح دادیم. حال این سوال پیش می‌آید که آیا انجام معاملات آربیتراژ در فارکس امکان‌پذیر است؟
با اینکه بازار فارکس غیرمتمرکز است، ممکن است در معاملات الگوریتمی خودکار، لحظاتی وجود داشته باشد که یک ارز معامله شده در یک مکان به نحوی متفاوت از همان ارز در مکان معاملاتی دیگر قیمت‌گذاری شود. تریدری که این اختلاف قیمت را مشاهده کند می‌تواند جفت ارز را از مکانی که قیمت ارزان‌تر دارد خریده و از مکانی که قیمت بالاتر دارد بفروشد. به این ترتیب احتمالا از واگرایی سود می‌برد.
در حقیقت معامله گران فارکس که می‌خواهد از استراتژی آربیتراژ استفاده کنند باید به دنبال فرصتی باشند که یک جفت را خریداری کنند و نسخه گران‌تر آن جفت ارز را بفروشند. سودی که برای آربیتراژگر باقی می‌ماند اختلاف دو نرخ، منهای هزینه معامله خواهد بود.
آربیتراژ در فارکس امکان دارد به شیوه‌های مختلفی صورت بگیرد. ولی پایه همه آنها یکسان است. آربیتراژورها می‌خواهند برای کسب سود، ناکارایی‌های بازار را جستجو کنند.
به عنوان مثال، فرض کنید که جفت ارز EURJPY (یورو/ین) با قیمت 122.500 توسط بانکی در لندن ارائه شده، اما این جفت ارز در بانک توکیو با قیمت 122.540 ارائه شده است. یک تریدر با دسترسی به هر دو مظنه می‌تواند قیمت لندن را بخرد و قیمت توکیو را بفروشد. حالا وقتی قیمت‌ها به 122.550 برسد، تریدر هر دو معامله را می‌بندد. بنابراین معامله گر از پوزیشن توکیو 1 پیپ از دست داده، در حالی که از پوزیشن لندن 5 پیپ به دست آورده است. پس تریدر 4 پیپ هزینه تراکنش کمتری به دست آورده است.
انواع آربیتراژ در فارکس
حالا که آربیتراژ در فارکس را توضیح دادیم نوبت به بررسی انواع آن می‌رسد. آربیتراژ انواع مختلفی دارد اما ما 2 مورد از معروف‌ترین و پرکاربردترین انواع آن را مورد بررسی قرار می‌دهیم.
- آربیتراژ جفت ارز (two currency): در تعریف آربیتراژ جفت ارز باید بگوییم که به این معناست که تریدر یک جفت ارز را از طریق دو بروکر مختلف معامله می‌کند. نکته‌ای که وجود دارد این است که آربیتراژ جفت ارز را فقط می‌توان بین بروکرها انجام داد و معامله گر با قیمت جفت ارزها در تماس مستقیم نیست.
- آربیتراژ مثلثی (Triangular): در این نوع از آربیتراژ سه جفتت ارز به صورت همزمان معامله می‌شوند. در این آربیتراژ در فارکس، یک ارز را به عنوان ارز پایه انتخاب می‌کنیم که قیمت آن در یک جفت ارز نسبت به ارز مقابل کاهش داشته و در جفت ارز دیگر نسبت به ارز مقابل افزایش داشته است. ملا جفت ارز دلار/یورو و دلار پوند، دلار ارز پایه است. حالا اگر قیمت این دو جفت ارز را به هم تقسیم کنیم قیمت یورو/پوند به دست می‌آید. حالا با تغییر یورو/پوند در برابر قیمتی که تخمین زده شده، یک فرصت برای آربیتراژ به وجود می‌آید.
حالا سوالی که به وجود می‌آید این است که آربیتراژ مختص به جفت ارز است یا در طلا هم وجود دارد؟ در پاسخ به این سوال باید بگوییم که انس طلا نیز ممکن است در بازارهای مختلف با قیمت متفاوتی معامله شود. تریدر آربیتراژ می‌توند با استفاده از این فرصت، سود به دست آورد.
جمع بندی
در انتهای این مطلب باید بگوییم که آربیتراژ در بازار فارکس بیشتر برای تریدرهای حرفه‌ای با سرمایه زیاد و یا موسسات و کمپانی‌ها مناسب است و تریدرهای مبتدی و تریدرها با سرمایه خرد نباید سراغ این تکنیک بروند. پیشنهاد ما به این دسته از تریدرها معرفی کانال سیگنال فارکس است. با عضویت در کانال سیگنال می‌توانید بدون آنکه دانش تکینکال باایی داشته باشید، در بازار فارکس به درآمد مستمر دلاری برسید.
رای من که مبتدی بودم مبحث ساده بیان شده بود که
بسیارخوب بود لذت بردم
درود بر شما کاربر عزیز؛
بسیار از این اتفاق خوشحالیم.